夜，深了。

　　只有淘气的皮皮在街上玩着。皮皮看见不远处有一个小小的身影在街上走着，他蹑手蹑脚的跟了上去，只见那身影走到了一间房子旁，从没关的窗里钻了进去。

　　“是谁呢？”皮皮从窗口看了看，那个身影是一个小精灵！它的手上拿着一个紫色的小棒子，正在向在床上熟睡的小女孩施魔法，那小女孩的梦境显了出来：风和日丽，鸟语花香的花园，小女孩在开心地捉蝴蝶，她的妈妈在一旁微笑地看着她。一个美梦，被小精灵施了魔法，这没梦被噩梦挤走了，小女孩的梦变成了这样：花草枯萎，大龙卷风吸走了小女孩，她的妈妈眼睁睁地看着小女孩被龙卷风吸走，无能为力……小女孩皱着眉头，小精灵却打开它那大袋子，把美梦吸进去。

　　原来它是噩梦小精灵！皮皮从窗爬了进去，跳起来，把噩梦小精灵扑到了地上，把它吸美梦吸到一半的袋子打开，让小女孩的美梦回到她的梦里。

　　皮皮把噩梦小精灵打败了，大家知道了，都来夸奖皮皮，原来，这噩梦小精灵专门偷女孩的美梦，现在，它不会再偷女孩子的美梦啦！